Presentaci

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SOLIDARIOS X SEMINARIO INTERNACIONAL FORTALECIMIE
NTO INSTITUCIONAL, FONDEO ALTERNO PARA EL
DESARROLLO Y EL ACCESO A LOS MERCADOS DE
CAPITALES REGIONALES Santo Domingo, República
Dominicana Julio 9 10, 2009 Qué busca un/a
financiador a la hora de colocar sus
fondos? Pilar
Ramirez
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HECHOS De ONG de microcrédito, financiadas por
Organismos y Entidades de Cooperación
Internacional, a INSTITUCIONES DE MICROFINANZAS
buscando fondeo comercial. El estado actual de
la industria de microfinanzas en nuestra región.
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• No todas las IMFs son iguales
• No todos los fondeadores son iguales

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• Cada IMF debe saber qué clase de IMF es y qué es
  lo que necesita de un fondeador
• -fondeo ?
• -exposición ?
• -diversificación ?
• Cada fondeador (generalmente) sabe lo que busca
• -tipo de IMF
• -tipo de fondeo
• -condiciones

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• De acuerdo a lo que busca la IMF, se escoje el
  fondeador
• -con objetivos comerciales
• -con objetivos socialmente responsables
• -con objetivos tanto comerciales como sociales
• Y al tipo de fondeo
• -préstamo
• -deuda subordinada
• -capital

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• LOCFUND PRIMER FONDO EN MONEDA LOCAL PARA
  ENTIDADES DE MICROFINANZAS EN AMERICA LATINA Y EL
  CARIBE
• VENTAJAS
• la clientela de las IMFs de la región trabaja en
  moneda local. Un credito en moneda local
  representa una transaccion clara y directa.
• al prestarse de LOCFUND en moneda local, la IMF
  se evita el costo por riesgo cambiario a la hora
  de repagar el crédito.
• el administrar mejor el riesgo cambiario permite
  a la IMF ampliar y mejorar sus actuales productos
  y servicios financieros y así satisfacer a su
  clientela de una manera mas eficiente.

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• INFORMACION INICIAL MINIMA QUE SE CONSIDERA
• (Indicadores de Desempeño)
• Tiempo de operación
• Tamaño
• Clientela y área geográfica donde opera
• Auto-sostenibilidad y/o en qué tiempo
• Calidad de la cartera
• Crecimiento esperado
• Información de terceros si la hay

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• QUE SE QUIERE CONOCER ANTES DE UNA EVALUACION EN
  LA IMF?
• Situación financiera fidedigna de los 2 a 3
  ultimos años
• Resultados a la fecha
• Cartera, tamaño
• Cartera, calidad (al día siguiente, a 30, 60, 90
  días)
• Metodología/s de crédito
• Clientela y zona geográfica de operaciones
• Propósito del fondeo esperado
• Economía del país

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• PROCESO QUE SE SIGUE PARA COMENZAR
• Revisión de la información inicial
• Consideración del monto solicitado a la luz de la
  información revisada
• Aceptación o rechazo de continuar. Si se decide
  continuar
• Negociación con IMF sobre la tasa de interés, el
  monto y tiempo del crédito y la comisión de
  desembolso.
• Una vez convenidas las condiciones, se fija la
  fecha y tiempo de la evaluación y se envía la
  lista de información que se requerirá revisar en
  el lugar, así como con quienes se tendrán las
  entrevistas (gerencia, directorio, agencias,
  clientes, oficiales de crédito, etc.).
• Información del país situación macroeconómica,
  pólitica, sobre el mercado de MF, etc.

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QUE FORTALEZAS SE QUIEREN ENCONTRAR DESDE EL
PUNTO DE VISTA OPERATIVO? Tamaño y calidad de
cartera Sector económico que recibe los
créditos clientes mujeres operaciones en
áreas rurales Potencial de crecimiento y
perspectivas
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• SI SE CONSIDERA QUE UNA IMF PUEDE SER FINANCIABLE
  A FUTURO, QUE SE HACE?
• Se sugiere que envíe, a futuro (en 6 meses) la
  siguiente información
• crecimiento de la cartera
• calidad de la cartera
• nuevos financiamientos
• otros hecho de relevancia
• Se contacta a la IMF con fuentes de Asistencia
  Técnica para mejorar indicadores y fortalecer
  operaciones, gobernabilidad, metodologías de
  crédito, etc.

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QUE SE QUIERE CONOCER AL FINALIZAR LA EVALUACION
A UNA IMF? TODO! ...el fortalecimiento
institucional es una fase preparatoria
indispensable para poder acceder a fuentes de
fondeo...
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TODO? 1. Historia de la IMF 13. Oportunidades de
Mercado 2. Estructura Legal 14. Metodología de
Crédito 3. Gobernabilidad 15. Movilización de
Ahorros 4.Estructura Organizacional 16. Sistema
Informático 5. Infraestructura 17. Situacion
Financiera y Económica 6. Sucursales,
agencias 18. Fuentes de Fondeo 7. Recursos
Humanos 19. Análisis de Activos y Pasivos 8.
Situación macroeconómica 20. Análisis del Manejo
de Activos y Pasivos 9. Mercado de MF 21.
Ingresos y Egresos Financiero 10 Mercado de la
IMF 22. Control de Riesgos 11 Clientela 23.
Resultados 12 Cobertura y Productividad 24. Plan
Estratégico
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Parece peor de lo que es, realmente! La IMF ya
tiene esa información, puede ser solo cuestión de
tenerla en forma sistemática. Una buena
evaluación es una buena experiencia de
aprendizaje. Una buena evaluación detecta áreas
de posibles problemas y/o riesgos. Fondeadores
como el BID, ELF y LOCFUND ofrecen ASISTENCIA
TECNICA en esas áreas problema. TODO ELLO OFRECE
UNA IMPORTANTE OPORTUNIDAD DE FORTALECIMIENTO
PARA LA IMF
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• CONSIDERACIONES FINALES
• EL CONTEXTO ACTUAL FRENTE A LA CRISIS Y EL
  ESTADO DE LA INDUSTRIA.
• LA COMPETENCIA QUE ENFRENTA LOCFUND
• OTRAS FUENTES DE FONDEO EN LA REGION
• Oikocredit, Triple Jump, Microvest, Bank im
  Bistum Essen, Planis,
• Symbiotics, DWM, BID, IFC, CAF

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GRACIAS!