Lineamientos generales para la portabilidad

1
LINEAMIENTOS PARA LA PORTABILIDAD DE CUENTAS
INDIVIDUALES CASO PERUANO
- Superintendencia de Banca y Seguros - Abril
2002
2
Contenido

• Marco conceptual.
• Lineamientos generales para el diseño del
  mecanismo de portabilidad.
• Procedimiento operativo tentativo para la
  portabilidad.
• Comentarios finales.

3

• MARCO CONCEPTUAL

4
Migración y portabilidad

• La regulación avanza desde enfoques que buscan
  FRENAR el flujo de migrantes hacia otros que
  buscan FORMALIZARLOS.
• La PORTABILIDAD de la cobertura previsional
  resulta fundamental para la formalización de los
  flujos migratorios.

5
Limitación del tema

• Limitación del estudio de la portabilidad
  Identificación de los individuos beneficiados,
  así como los flujos de dinero que ingresarían y
  egresarían del fondo de pensiones.

6
PERU - Estadísticas relevantes
RESIDENTES NACIDOS EN OTROS PAÍSES
7
PERU - Estadísticas relevantes
PERUANOS EN EL EXTRANJERO
8
PERU - Estadísticas relevantes
AFILIADOS EXTRANJEROS EN EL SPP
9
II. LINEAMIENTOS GENERALES PARA EL DISEÑO DEL
MECANISMO DE PORTABILIDAD
10
Tipología de la portabilidad

• La portabilidad depende de la NATURALEZA de los
  regímenes involucrados

11
Tipología de la portabilidad

• CASO 1
• La portabilidad implica el TRASLADO DE LOS
  RECURSOS aportados de un sistema a otro.
• CASO 2
• La portabilidad implica acordar MECANISMOS
  RECÍPROCOS de reconocimiento de los años de
  aporte.

12
Tipología de la portabilidad

• CASO 3
• La portabilidad implica la COMPRA del
  RECONOCIMIENTO de años de aporte en el país de
  destino con los recursos acumulados en el país de
  origen.
• CASO 4
• La portabilidad implica encontrar mecanismos de
  reconocimiento de años de aporte en el sistema de
  origen (BONO DE RECONOCIMIENTO) o beneficios que
  consideren los años aportados en el sistema de
  destino (PENSIÓN MÍNIMA).

13
Tipología de la portabilidad

• DEFINICIONES
• La complejidad de la portabilidad se incrementa
  en la medida que se involucre a sistemas de
  reparto.
• La etapa inicial involucrará principalmente la
  portabilidad a los regímenes de capitalización y
  los que lleven registros individuales de
  aportaciones.
• Se limitaría la portabilidad al TRASLADO DE
  CUENTAS Y NO DE DERECHOS.
• El acceso a los beneficios (jubilación, invalidez
  y sobrevivencia) dependería de la NORMATIVA DEL
  SISTEMA DE DESTINO.

14
Acceso a la portabilidad
Quiénes deberían tener acceso a la portabilidad?
Los afiliados que demuestren tener la voluntad de
PERMANECER en el país de destino y que deseen dar
a los recursos un fin exclusivamente PREVISIONAL.
15
Acceso a la portabilidad
CONDICIONES DE ACCESO ALTERNATIVAS

• Residencia o nacionalidad en país de destino
• La portabilidad se restringiría a aquellos que
  hayan migrado de manera formal.
• No permite una identificación certera de los
  afiliados que requieren los fondos con fin
  previsional.
• Las distintas condiciones para obtener residencia
  o nacionalidad significarían diferentes
  condiciones de acceso a la portabilidad.

No resulta suficiente
16
Acceso a la portabilidad
CONDICIONES DE ACCESO ALTERNATIVAS

• Número de años de afiliación
• Criterio simple que favorece la uniformización
  entre países.
• Se pueden generar incentivos a buscar la
  afiliación en el país de destino con la intención
  de acceder al fondo de pensiones con fines no
  previsionales.
• Se pueden favorecer flujos de capitales
  especulativos.

17
Acceso a la portabilidad
CONDICIONES DE ACCESO ALTERNATIVAS

• Número de años de aporte
• Criterio simple que favorece la uniformización
  entre países.
• Identificaría a los que demuestran, con hechos,
  un grado de compromiso con el sistema previsional
  de destino.
• Los afiliados que no puedan permanecer en el
  mercado laboral durante el periodo requerido
  serían excluidos.

18
Acceso a la portabilidad
CONDICIONES DE ACCESO ALTERNATIVAS

• Acceso a prestación en el país de destino
• Identificación certera de aquellos que necesitan
  los recursos con fin previsional.
• Se minimiza el número de traslados a uno.
• Traslado de cuenta individual junto con recursos
  del bono.
• Se afecta disposición oportuna de recursos.
• Afiliado puede reclamar si la rentabilidad en el
  país de destino es mayor.

19
Acceso a la portabilidad
CONDICIONES DE ACCESO DEFINIDAS

• Acreditación de nacionalidad o residencia
• y
• Número de años de aporte en el país de destino,
  o
• Acceso a prestación en el país de destino

20
Financiamiento de la portab.
FUENTES DE FINANCIAMIENTO POSIBLES

• Afiliado
• Agente más interesado en la transferencia.
• Intangibilidad de los fondos haría necesario pago
  adicional.
• Administradora de origen
• No obtiene incentivo inmediato de la
  transferencia.
• Administradora de destino
• Interés por administrar fondo y asegurar
  comisiones.

21
Financiamiento de la portab.
FUENTE DE FINANCIAMIENTO DEFINIDAS

• La obligación sería del AFILIADO.
• Las ADMINISTRADORAS DE DESTINO podrían asumir o
  compartir los gastos contra la firma de CONTRATOS
  DE PERMANENCIA, por ejemplo.

22
Traslado del bono de recon.
ALTERNATIVAS DE REGULACIÓN

• Redención del bono frente a la portabilidad
• Una sola transferencia monetaria.
• Disposición inmediata del íntegro de los
  recursos.
• Alteración de calendarios de redención costo
  financiero.
• Nueva transferencia cuando redima el bono
• No se altera calendarios de redención de bonos.
• Doble traslado.
• Costos de custodia?

23
Traslado del bono de recon.
ALTERNATIVAS DE REGULACIÓN

• Transacción de bono en mdos. secundarios
• Una sola transferencia monetaria.
• No se altera calendarios de redención de bonos.
• Disposición inmediata del íntegro de los
  recursos.
• Se elimina la relación con la administradora de
  origen.
• Transacción de bonos todavía no es posible en
  todos los países.

24
Traslado del bono de recon.
LIMITACIÓN

• No todos los países cuentan con títulos
  representativos de la deuda reconocida por los
  aportes a los sistemas de reparto.
• Argentina, Bolivia y Uruguay realizan pagos
  complementarios a la pensión.
• Se complica la reciprocidad entre países.

25
Tratamiento fiscal

• Existen diferentes esquemas fiscales, dependiendo
  de si se gravan o no los aportes y las pensiones.
• Se puede generar doble tributación o elusión de
  impuestos.
• Dos mecanismos de solución
• Aplicar impuesto a la salida de los fondos.
• Exonerar del pago de impuesto a las pensiones en
  el país de destino.

26
III. PROCEDIMIENTO OPERATIVO TENTATIVO PARA LA
PORTABILIDAD
27
Presentación de solicitud

• La solicitud se presentaría ante la
  administradora de destino.
• Se adjuntarían los siguientes documentos
• Constancia de cese del trabajo
• Documento que acredite nacionalidad o residencia.
• Estado de cuenta en administradora de origen.
• Emisión de constancia de retiro de fondos de
  pensiones.

28
Acreditación de requisitos

• Se presenta ante AFP local o de destino, si
  hubiera convenio
• Documentación
• Constancia de aportes del trabajador en
  institución previsional del país de destino o
  acceso a prestaciones
• Certificación de desarrollo de actividades
  laborales dependiente o autónomo
• Para el caso de inmigrantes visa residencia
• Nombre del banco que recibirá la CIC

29
Información

• La AO entrega al afiliado
• Cosntancia de transferencia
• Estado de cuentas ultimos 6 meses.
• Situación del bono de reconocimiento
• Banco local que hace transferencia
• Copia de voucher de transferencia
• Bono de reconocimiento redimirá de acuerdo a
  condiciones locales

30
Aspectos complementarios

• Se podrá celebrar convenios internacionales entre
  AFP racionalizacion y eficiencia
• Se flexibilizará tratamiento a trabajadores
  extranjeros mediante trámite más expeditivo, se
  podrá retirar fondos.

31
IV. COMENTARIOS FINALES
32
Comentarios finales

• Los lineamientos de la portabilidad deberían ser
  compartidos por los países con regímenes de
  capitalización mediante acuerdos.